Негізгі айырмашылық – талдау мен қаржылық есептілікті түсіндіру
Қаржылық есептілікке пайдалар мен залалдар туралы есеп, баланс, ақша қаражаттарының қозғалысы туралы есеп және меншікті капиталдағы өзгерістер туралы есеп кіреді. Бұл мәлімдемелердегі ақпарат шешім қабылдауды жеңілдету үшін талданады және түсіндіріледі. Қаржылық есептілікті талдау мен интерпретациялаудың басты айырмашылығы - талдау - бұл жақсы экономикалық шешімдер қабылдау үшін компанияның қаржылық есептілігін қарау және талдау процесі, ал қаржылық есептілікті түсіндіру қаржылық есеп беруде не көрсететінін түсінуді білдіреді. Қаржылық есептілікті интерпретациялау коэффициенттік талдау арқылы жүзеге асырылады.
Қаржылық есептілікті талдау дегеніміз не?
Қаржылық есептілікті талдау – бұл жақсы экономикалық шешімдер қабылдау үшін компанияның қаржылық есептілігін тексеру және зерттеу процесі. Мұнда компанияның қаржылық есептілігі туралы ақпарат өткен жылдармен немесе басқа ұқсас компаниялармен салыстырылады.
Алдыңғы жылдармен салыстыру
Бизнестің үздіксіз өсуі өте маңызды. Мұның орын алғанын және қалай болғанын анықтау үшін өткен есептік кезеңдегі ақпаратты ағымдағы кезеңмен салыстыру қажет. Көптеген компаниялар салыстыруға ыңғайлы болу үшін өткен қаржы жылының нәтижелерін ағымдағы жылдың нәтижелерінің жанындағы бағанда береді. Ашық компаниялардың қаржылық есептілігін салыстыру оңай, өйткені олардың дайындалуы стандартты форматқа сәйкес келеді.
Жоғарыда айтылғандарға қарап, мәлімдемені пайдаланушылар жалпы пайданың 2015 жылдан 2016 жылға дейін өскенін анық көре алады.
Басқа компаниялармен салыстыру
Бұл «бенчмаркинг» деп аталады. Қаржылық ақпаратты бір саладағы компаниялармен салыстыру көптеген артықшылықтар береді. Бұл ұқсас компаниялар көбінесе бәсекелес болып табылады, сондықтан олардың компанияға қатысты көрсеткіштерін бенчмаркинг көмегімен талдауға болады. Бұл жаттығудың нәтижелері ұқсас көлемдегі және ұқсас өнімдегі компаниялар салыстырылғанда тиімдірек болады.
Мысалы Coca-Cola және Pepsi, Boeing және Airbus
Қаржылық есептілікті түсіндіру дегеніміз не?
Қаржылық есептілікті түсіндіру қаржылық есеп беруде нені көрсететінін түсінуді білдіреді. Бұл компанияның қаржылық денсаулығының қажетті деңгейде сақталуын қамтамасыз ету үшін болашақта қажетті шараларды қабылдау үшін өте маңызды. Қаржылық коэффициенттерді интерпретациялау коэффициенттік талдау арқылы жүзеге асырылады.
Әдетте коэффициент талдауы қаржылық есеп беру кезеңінің соңында жүргізіледі. Жыл соңындағы қаржылық есеп берудегі сомалар коэффициенттерді есептеу үшін пайдаланылады. Жыл соңындағы қаржылық есеп жыл ішінде қол жеткізген нәтижелер мен компанияның ағымдағы жағдайы туралы ақпаратты, оның активтерінің, міндеттемелерінің және меншікті капиталының сомасын қамтамасыз етеді. Пайдалы болғанымен, олар негізінен ұсыну және реттеу мақсаттары үшін дайындалған және бұл ақпараттың нені білдіретінін және оларды болашаққа арналған шешімдер қабылдауда қалай пайдалануға болатынын түсінудің маңызы шамалы. Бұл шектеулер қатынасты талдау арқылы қарастырылады. Жоғарыдағы мысалды жалғастыра отырып, Мысалы 2015 жылдан бастап жалпы пайданың қаншалықты өскенін Жалпы маржа коэффициенті (Сату/Жалпы пайда) арқылы есептеуге болады. 2015 жылғы жалпы маржа 24% және 2016 жылы 28%-ға өсті.
Бұл есептелген коэффициенттердің түсіндірмесін береді және нәтиженің оң немесе теріс болуына байланысты басшылық болашақты жақсарту үшін қандай әрекеттер жасау керектігін шеше алады.
Мысалы Қарыздың меншікті капиталға қатынасы компанияның қаржыландыру құрылымының көрінісі болып табылады және меншікті капиталдың бір бөлігі ретінде қарыз сомасын көрсетеді. Бұл белгілі бір деңгейде сақталуы керек; егер коэффициент тым жоғары болса, бұл компанияның ең алдымен қарыз есебінен қаржыландырылатынын көрсетеді, бұл өте тәуекелді. Екінші жағынан, үлестік қаржыландыру қарыздық қаржыландыруға қарағанда қымбатқа түседі, өйткені қарыз бойынша төленген пайыздар салықтан шегеріледі. Осылайша, қатынасқа байланысты басшылық болашақ қаржыландыру құрылымы қандай болуы керектігін шеше алады.
Қатынастардың 4 негізгі санаты бар және әр санат үшін бірнеше арақатынастар есептеледі. Ең жиі кездесетін арақатынастардың кейбірі төмендегідей.
1-сурет: коэффициенттердің жіктелуі
Қатынастарды талдау нәтижелерді салыстырмалы түрде салыстыруға көмектесетіндіктен, компанияның көлемі талдау кезінде мәселе ретінде туындамайды. Дегенмен, коэффициенттерді есептеу өткен ақпаратқа негізделген және кейде акционерлер болашаққа қатысты болжамдарды қабылдауға көбірек алаңдайды.
Қаржылық есептілікті талдау мен түсіндірудің айырмашылығы неде?
Талдау және қаржылық есептілікті түсіндіру |
|
| Талдау – жақсырақ экономикалық шешімдер қабылдау үшін компанияның қаржылық есептілігін тексеру және талдау процесі. | Қаржылық есептілікті түсіндіру қаржылық есеп беруде нені көрсететінін түсінуді білдіреді. |
| Мақсат | |
| Қаржылық есеп ағымдағы кезең нәтижелерінің өткен кезеңмен салыстырғанда қалай өзгергенін түсіну үшін талданады. | Қаржылық есеп болашақ нәтижеге қатысты негізделген шешім қабылдауды қамтамасыз ету үшін түсіндіріледі |
| Уақыт | |
| Қаржылық есептілікті талдау оларды түсіндірумен салыстырғанда қарапайым, сондықтан салыстырмалы түрде аз уақыт алады. | Қаржылық есептілікті түсіндіру ақпараттар арасындағы байланыстарды алуды, зерттеуді және табуды талап етеді, сондықтан көп уақытты қажет етеді. |
Қорытынды – Талдау және қаржылық есептілікті түсіндіру
Қаржылық есептілікті талдау мен интерпретациялау арасындағы негізгі айырмашылық қаржылық ақпараттың нәтижелерді өткен кезеңдермен (талдау) салыстыру үшін қай жерде пайдаланылғанына немесе нәтижелерде не көрсетілгенін түсіну арқылы болашақ шешім қабылдау үшін оларды пайдалану керек пе, соған байланысты (түсіндіру). Қаржылық есептілікті талдау да, түсіндіру де көп уақытты қажет етеді. Пайдалы болғанымен, бұл екі жаттығудың басты кемшілігі - олар өзгертуге болмайтын өткен нәтижелерге тым көп шоғырланған. Мүдделі тараптардың көпшілігі болашақ өнімділікке көбірек көңіл бөледі, сондықтан қаржылық есептілікті талдау мен түсіндірудің маңызды мәнін көрмеуі мүмкін.
